<국내 ETF> 대표적인 부동산 리츠 ETF 기본정보

리츠는 부동산 투자신탁(Real Estate Investment Trust)의 약자로, 주식 시장에서 부동산에 간접적으로 투자할 수 있는 방법을 제공하는 금융 상품입니다. 리츠는 투자자들이 대규모 자산을 직접 관리하지 않고도 부동산에서 나오는 수익을 얻을 수 있게 해 주며, 주로 부동산 임대료와 자산 매각 차익을 통해 수익을 창출합니다. 
 

TIGER 리츠 부동산 인프라, KODEX 한국부동산리츠인프라 , plus K 리츠 ,  SK 리츠

 
국내 리츠 ETF는 다양한 리츠 기업들에 분산 투자할 수 있는 기회를 제공하며, 소액으로도 부동산 투자가 가능합니다. 이러한 ETF 중에서 특히 관심을 가져볼 만한 것들은 TIGER 리츠 부동산 인프라, KODEX 한국부동산리츠인프라 , 그리고 plus K 리츠입니다. TIGER 리츠 부동산 인프라는 국내 최초로 상장된 부동산 리츠 ETF로, 2019년에 상장되었습니다. 이 ETF는 5,670억 원이라는 대규모 자산을 보유하고 있으며, 안정적인 배당 수익을 목표로 하는 인컴형 ETF입니다. 인컴형 ETF는 정기적으로 배당을 제공하는 것을 목표로 하며, 상대적으로 위험도가 낮고 안정적인 수익을 추구하는 투자자에게 적합한 상품입니다.
KODEX 한국부동산리츠인프라는 2024년 3월에 상장된 ETF 이고, plus K 리츠 는 2022년에 상장되었습니다.
상장 연도에 따라 자산 규모와 투자 성격이 다소 차이가 납니다. 특히 plus K 리츠 는 안정적인 수익을 추구하는 투자자에게 적합한 상품으로 평가됩니다.

리츠 ETF를 선택할 때 중요한 요소 중 하나는 분배금 지급 방식입니다. TIGER 리츠 부동산 인프라 와 plus K 리츠 는 매월 마지막 영업일에 분배금을 지급하는 반면, KODEX 한국부동산리츠인프라 는 매월 15일에 분배금을 지급하는 것이 차이점입니다. 분배금은 리츠 ETF의 가장 큰 매력 중 하나로, 안정적인 수익을 기대하는 투자자에게 매우 중요합니다. 이처럼 분배금 지급 주기는 투자자가 ETF를 선택할 때 신중히 고려해야 할 요소입니다.
수익률 측면에서 보면 최근 6개월간의 성과가 흥미롭습니다. TIGER 리츠 부동산 인프라 는 5.69%의 수익률을 기록했으며, KODEX 한국부동산리츠인프라 는 3.37%, plus K 리츠 는 7.77%의 수익률을 기록했습니다. 1년 기준으로는 TIGER 리츠 부동산 인프라 가 14.92%, plus K 리츠 가 16.84%의 수익률을 기록하고 있습니다. KODEX 한국부동산리츠인프라 는 상장된 지 아직 1년이 되지 않아 장기 수익률을 확인할 수 없지만, 전체적인 성과를 봤을 때도 양호한 편으로 평가할 수 있습니다.
각 리츠 ETF는 구성 종목에 따라 차별화됩니다. TIGER 리츠 부동산 인프라 에는 다양한 리츠 기업이 포함되어 있으며, 자산 규모가 가장 크기 때문에 상대적으로 안정성이 높다고 볼 수 있습니다. 이 ETF는 특히 맥쿼리인프라 기업을 포함하고 있어, 이 종목에 대한 투자가 가능하다는 점이 특징입니다.

맥쿼리인프라는 리츠 기업이 아니지만, 터널, 고속도로, 교량 등 인프라 자산에 투자하는 기업으로, 경기 변동에 상대적으로 덜 영향을 받는 안정적인 투자처로 평가됩니다. 이러한 이유로 맥쿼리인프라 기업을 포함한 리츠 ETF는 장기적으로 안정적인 수익을 기대할 수 있는 투자자에게 인기가 있습니다.
리츠에 투자하는 또 다른 방법은 SK 리츠와 같은 대형 리츠 주에 직접 투자하는 것입니다. SK 리츠는 국내 최대 규모의 리츠 주 중 하나로, 2023년 12월 기준으로 4조 2천억 원의 자산을 보유하고 있으며, 배당률은 6.28%에 달합니다. SK 리츠는 오피스와 주유소, 수처리 센터 등 다양한 자산을 보유하고 있어 포트폴리오의 다각화 측면에서 매우 안정적입니다. 공실률도 0%로, 안정적인 임대 수익을 기대할 수 있는 상품입니다.
 
리츠 투자에 있어 중요한 요소는 금리입니다. 금리가 낮아지면 대출 비용이 줄어들어 리츠 기업의 수익성이 개선됩니다. 이는 투자자들에게 더 많은 배당을 제공할 수 있는 기회를 제공하며, 금리가 인하되면 리츠 섹터에 긍정적인 영향을 미칠 수 있습니다. 최근 몇 년 동안 리츠의 성과가 긍정적이었던 이유 중 하나도 낮은 금리 덕분입니다. 금리 인하가 단행되면 국내 리츠 자산 규모가 크게 증가할 것으로 예상되며, 이는 리츠 투자에 긍정적인 신호로 작용할 것입니다.

그러나 리츠에도 단점은 존재합니다. 우선, 리츠는 주식 시장에 상장되어 있기 때문에 주식 시장의 변동성에 영향을 받을 수 있습니다. 부동산 시장이 악화되거나 경제 전반이 불황을 겪으면 리츠 주가도 하락할 수 있으며, 이는 투자자에게 위험 요소로 작용할 수 있습니다. 또한, 리츠는 배당 소득에 대해 세금을 부과받기 때문에 세금 문제도 고려해야 합니다. 특히, 리츠 ETF는 매매 차익에 대해 분리 과세가 적용되지만, 개별 리츠 주는 세제 혜택이 상대적으로 적습니다.

리츠 투자를 고려하는 투자자에게는 몇 가지 투자 전략이 유용할 수 있습니다. 첫째, 리츠 ETF를 통한 분산 투자는 소액 투자자에게 매우 유리한 방법입니다. 소액으로도 다양한 리츠 기업에 투자할 수 있어 리스크를 줄일 수 있으며, 정기적인 배당을 통해 안정적인 수익을 기대할 수 있습니다. 둘째, 개별 리츠 주에 투자하는 것도 좋은 방법입니다. 특히, 우량 리츠 주를 선정하여 장기 보유하면 세제 혜택과 더불어 안정적인 배당 수익을 얻을 수 있습니다. 예를 들어, SK 리츠와 같은 대형 리츠 주는 안정성과 성장성을 겸비하고 있어 장기 투자에 적합한 상품으로 평가받고 있습니다.
 

마지막으로 리츠 투자의 가장 큰 장점은 안정성입니다. 리츠는 법적으로 임대료 수익의 90% 이상을 배당으로 지급해야 하며, 이를 통해 투자자는 안정적인 수익을 기대할 수 있습니다. 또한, 리츠는 상업용 부동산, 물류센터, 오피스 빌딩 등 다양한 자산에 투자하여 포트폴리오를 다각화할 수 있으며, 이를 통해 경기 변동에 대한 리스크를 줄일 수 있습니다.
결론적으로, 리츠는 안정적인 수익을 원하는 투자자에게 매우 적합한 투자 상품입니다. 금리 변동에 따라 리츠의 수익성이 달라질 수 있으며, 이를 고려한 적절한 투자 전략이 필요합니다. 리츠 ETF와 개별 리츠 주를 적절히 혼합하여 포트폴리오를 구성한다면, 장기적으로 안정적인 배당과 자산 증식을 기대할 수 있을 것입니다.